هایپرلیکویید Hyperliquid یک صرافی غیرمتمرکز است که نه‌تنها هدف آن جابه جایی مرزهای دیفای (DeFi) است، بلکه با توکن بومی خودبا نام HYPE، وارد رقابت جدی با غول‌های بازار ارز دیجیتال شده است. برخلاف صرافی‌های سنتی، ارز دیجیتال هایپرلیکویید Hyperliquid به‌صورت کاملاً غیرمتمرکز عمل می‌کند؛ به این معنا که کاربران کنترل کامل بر دارایی‌های خود دارند و تراکنش‌ها از طریق بلاک‌چین انجام می شوند. در این مقاله، به صورت جامع به بررسی تحلیل فاندامنتال ارز هایپرکویید می پردازیم و به معرفی ساختار پروژه، تحلیل دقیق توکنومیک و کاربردهای توکن HYPE و بررسی این موضوع که چرا بسیاری از تحلیلگران، ارز هایپرکویید Hyperliquid را یکی از پروژه‌های آینده‌دار در دنیای کریپتو و ارزهای دیجیتال می‌دانند؟ و چگونه می‌توان از فرصت‌های سرمایه‌گذاری در آن بهره‌مند شد، می پردازیم.
ارز هایپر لیکویید Hyperliquid چیست؟
شبکه هایپرلیکویید Hyperliquid نشان دهنده یک پلت فرم بلاک چین پیشرفته است که به طور خاص برای افزایش کارایی و عملکرد برنامه های کاربردی مالی غیرمتمرکز (DeFi) طراحی شده است. هایپرلیکویید Hyperliquid در هسته خود یک بلاک چین جدید Layer 1 (L1) را معرفی می کند که از ابتدا به طور دقیق مهندسی شده است تا عملکرد و مقیاس پذیری را بهینه کند. این بهینه‌سازی عمدتاً به مکانیزم اجماع اختصاصی آن، HyperBFT نسبت داده می‌شود که نقشی محوری در تضمین نهایی‌بودن سریع تراکنش و اقدامات امنیتی قوی ایفا می‌کند.
یکی از ویژگی های برجسته رمزارز هایپر لیکویید Hyperliquid تمرکز آن بر خدمات تبادل دائمی غیرمتمرکز است. این پلتفرم معاملات آتی دائمی را مستقیماً در بلاک چین L1 بومی خود تسهیل می کند و با حذف هزینه های گس (gas) برای تراکنش ها، خود را متمایز می کند. این رویکرد نه تنها هزینه را برای شرکت کنندگان کاهش می دهد، بلکه به طور قابل توجهی سرعت و کارایی تراکنش را افزایش می دهد.
معماری هایپرلیکویید Hyperliquid دارای پایگاه داده سفارش کاملاً زنجیره‌ای است، که با صرافی‌های غیرمتمرکز (DEX) که معمولاً برای مدیریت معاملات به سفارش خارج از زنجیره متکی هستند، متفاوت است. این رویکرد زنجیره، شفافیت و امنیت بیشتری را تضمین می کند، زیرا همه تراکنش ها در بلاک چین قابل تأیید هستند. نکته‌ای که هایپر لیکویید Hyperliquid را از سایر صرافی های غیرمتمرکز (DEX) متمایز می‌کند، استفاده از فناوری‌های نوینی مانند موتور تطبیق سفارشات سریع (matching engine) و معماری بدون gas است که امکان انجام معاملات آنی و بدون دغدغه کارمزد گس را برای کاربر فراهم می‌کند.
تیم توسعه دهنده هایپرلیکویید Hyperliquid متشکل از افرادی با سوابق چشمگیر، از جمله فارغ التحصیلان موسسات معتبر مانند هاروارد، کلتک، MIT و متخصصان با تجربه در شرکت های برجسته در بخش های فنی و مالی است.
قابل ذکر است، هایپرلیکویید Hyperliquid یک ابتکار با سرمایه شخصی است که بر استقلال و تعهد به چشم انداز خود بدون تأثیر سرمایه خارجی تأکید دارد. این استقلال یک فرآیند توسعه متمرکز، متناسب با نیازها و انتظارات جامعه DeFi را امکان پذیر می کند.
تاریخچه ارز هایپرلیکویید Hyperliquid
ارز هایپرلیکویید Hyperliquid در سال 2023 به‌عنوان یک صرافی غیرمتمرکز ارزهای دیجیتال راه‌اندازی شد. این پروژه در درجه اول توسط جف و iliensinc که همکلاسی هم در دانشگاه هاروارد هستند، هدایت می شود. تیم موسس شامل افرادی از موسسات معتبر مانند Caltech و MIT، با سوابق حرفه ای در شرکت هایی مانند Airtable، Citadel، Hudson River Trading، و Nuro است.
تجربه آنها از بازارسازی اختصاصی در کریپتو از سال 2020 تا مشارکت در DeFi تا تابستان 2022 متغیر است. ابتکار Hyperliquid زمانی پدیدار شد که این بنیانگذاران محدودیت های قابل توجهی را در پلتفرم های DeFi موجود مشاهده کردند و به دنبال رفع آن با فناوری پیشرفته تر و رابط های کاربر پسند بودند.
آزمایشگاه هایپرلیکویید Hyperliquid به صورت شخصی تأمین مالی می شود و به تیم اجازه می دهد تا بر روی ساخت محصولی بدون فشار خارجی از سوی سرمایه گذاران تمرکز کند. این تیم عمدتاً متشکل از معامله گران با فرکانس بالا است که به دلیل کمبودهای مشاهده شده در صرافی های غیرمتمرکز پس از حوادثی مانند سقوط FTX به وجود آمد.
بر اساس داده‌های عمومی و بررسی‌های انجام‌شده، تجربه کاری تیم سازنده پروژه هایپرلیکویید از توسعه‌دهندگان سابق Jump Trading، مهندسان بلاک‌چین با تجربه در پروژه‌های Web3 و افرادی با سابقه در طراحی سیستم‌های معاملاتی سرعت‌بالا (High-Frequency Trading) است. این ترکیب، نوید یک تیم حرفه‌ای را می‌دهد که علاوه بر دانش تکنولوژیک قوی، درک عمیقی از بازارهای مالی سنتی و ارز دیجیتال دارد.
اما نکته ای که وجود دارد این است که، آیا ناشناس بودن هویت اعضای تیم پروژه هایپرلیکویید یک فرصت برای سرمایه گذاری است یا تهدید؟ در برخی پروژه‌های دیفای، تیم‌ها ترجیح می‌دهند هویت خود را به دلایل امنیتی و حفظ حریم خصوصی فاش نکنند. این موضوع در مورد هایپرلیکویید Hyperliquid نیز تا حدی صادق است. در حالی که برخی آن را به‌عنوان نقطه ضعف تلقی می‌کنند، بسیاری از علاقه‌مندان به دنیای دیفای آن را نشانه تمرکز پروژه بر تمرکززدایی و “کد به‌جای شخصیت” می‌دانند.
با این حال، تیم پروژه هایپرلیکویید Hyperliquid از طریق انجمن‌های رسمی مانند Discord و Twitter به‌طور منظم با جامعه در تعامل است و شفافیت زیادی در گزارش‌دهی عملکرد، توسعه‌ها و پاسخ به سوالات کاربران دارد.
رمز ارز هایپرلیکویید را از کجا بخریم؟
خرید رمزارز هایپر لیکویید Hyperliquid می توانید به صرافی های Huobi Global، Binance، Coinbase Pro، OKEx و Kraken مراجعه کنید. همچنین صرافی البانک LBank هم جزو صرافی های محبوبی است که می توانید به عنوان معاملات خود انتخاب کنید. جهت آموزش صرافی البانک می توانید مقاله آموزش جامع و نحوه ثبت نام در صرافی البانک را مطالعه کنید.
سرمایه گذاران ایرانی باید به این نکته توجه کنند که سرمایه گذاری در صرافی های بین المللی که محدودیت احراز هویت قرار دادند؛ میزان ریسک از دست رفتن سرمایه شان را بالا می برد. به این دلیل که، اکثر صرافی های بین المللی کاربران ایرانی را تحریم کرده اند.
در ادامه به تعدادی از صرافی های پیشنهادی توسط آکادمی آموزش ارز های دیجیتال بیت دیت می پردازیم؛ که از طریق این صرافی ها می توانید بدون محدودیت احراز هویت اقدام به خرید و فروش ارزهای دیجیتال کنید. جهت آگاهی بیشتر به مقاله 4 صرافی معتبر جهت خرید و فروش ارز دیجیتال مراجعه کنید. همچنین از طریق این لینک می توانید قیمت لحظه ای و نمودار ارز هایپر لیکویید (HYPE) Hyperliquid به تومان و دلار مشاهده کنید.
اقتصاد توکونومیک رمز ارز هایپرلیکویید
اکوسیستم هایپر لیکویید Hyperliquid توسط ارز دیجیتال هایپرلیکویید با نام HYPE تامین می شود، توکن بومی این ارز تاثیر مهمی در ایمن سازی شبکه دارد و از طریق استیکینگ نقش ایفا می کند. به این صورت که جهت اعتبار سنجی ها برای مشارکت در اجرای شبکه، باید حداقل 10000 HYPE را به اشتراک بگذارند.
دوره‌های قفل ارز در سیستم استیکینگ staking، به دقت طراحی شده است که این موضوع جهت اطمینان از پایداری شبکه پیاده‌سازی شده است. زمانی که HYPE را در حالت استیکینگ قرار می‌دهید، قبل از شروع بازپرداخت، یک دوره قفل یک روزه وجود دارد. انتقال توکن‌ها از حالت استیکینگ به حساب‌های معمولی به یک دوره انتظار ۷ روزه نیاز دارد که به حفظ امنیت شبکه کمک می‌کند.
طراحی پاداش‌های شرط‌بندی برای پایداری طولانی‌مدت، از اتریوم الهام گرفته شده است. نرخ پاداش بر اساس مقدار کل توکن های شرط بندی شده تنظیم می شود و توزیع عادلانه را تضمین می کند. به عنوان مثال، با 400 میلیون رمز ارز هایپرلیکویید HYPE، شرکت کنندگان تقریباً 2.37٪ پاداش سالانه دریافت می کنند.
این پلتفرم ویژگی‌های کاربردی اضافی را برای ارز دیجیتال هایپرلیکویید HYPE معرفی کرده است، از جمله حقوق مشارکت حاکمیتی و تخفیف‌های کارمزد معاملات.
این ویژگی ها یک مدل توکنومیک جامع ایجاد می کند که هم امنیت شبکه و هم استفاده از پلت فرم فعال را افزایش می دهد. به این صورت که جوایز روزانه توزیع می‌شوند و به‌طور خودکار دوباره سرمایه‌گذاری می‌شوند؛ در عین حال امنیت و ثبات شبکه را حفظ می‌کنند.
تکنولوژی هایپرلیکویید چگونه است؟
یکی از عناصر حیاتی موفقیت هر پروژه بلاک‌چینی، زیرساخت فناوری آن است. هایپرلیکویید Hyperliquid با هدف ارائه تجربه‌ای مشابه صرافی‌های متمرکز اما در قالبی کاملاً غیرمتمرکز، از فناوری‌های پیشرفتهای بهره می‌برد که در ادامه به‌صورت دقیق آنها را بررسی می‌کنیم.
در قلب اکوسیستم هایپرلیکویید HyperBFT است، یک الگوریتم اجماع سفارشی با الهام از Hotstuff که پردازش تراکنش فوق العاده سریع را امکان پذیر می کند. این سیستم می تواند هزاران تراکنش را به طور همزمان پردازش کند و به سرعت هایی دست یابد که قبلا فقط در سیستم های متمرکز امکان پذیر بوده است.
معماری این پلتفرم دارای یک کتاب سفارش کاملاً زنجیره‌ای است که در آن هر سفارش، لغو و معامله مستقیماً در بلاک چین انجام می‌شود. این شفافیت و امنیت کامل را در عین حفظ سرعت استثنایی، فراهم می کند و تراکنش ها معمولاً در کمتر از 0.2 ثانیه پردازش می شوند.
سیستم هایپرلیکویید شامل یک سیستم اوراکل پیشرفته است که اعتبار دهندگان هر 3 ثانیه به روز رسانی قیمت را منتشر می کنند. این قیمت‌ها از صرافی‌های بزرگی مانند Binance و OKX جمع‌آوری می‌شوند و هر منبع وزن متفاوتی برای اطمینان از دقت و قابلیت اطمینان دارد. این پلتفرم از یک سیستم وزن دهی پیچیده برای جلوگیری از دستکاری و اطمینان از قیمت گذاری منصفانه، استفاده می کند.
زیرساخت Hyperliquid شامل ویژگی‌های نوآورانه‌ای مانند ردیابی غیرعادی انعطاف‌پذیر است که امکان داد و ستد با فرکانس بالا را با حفظ امنیت فراهم می‌کند. این پلتفرم می‌تواند استراتژی‌های معاملاتی پیچیده و حجم سفارش‌های بزرگ را بدون به خطر انداختن ماهیت غیرمتمرکز آن مدیریت کند.
پیشرفتهای تکنولوژیکی اخیر این ارز دیجیتال قابلیت اطمینان اوراکل را افزایش داده و پوشش بازار را گسترش داده است، در حالی که کارایی و ویژگی‌های امنیتی معماری اصلی را حفظ کرده است.
سوالات متداول
در ادامه به سوالات متداول در خصوص ارز دیجیتال هایپرلیکویید Hyperliquid می پردازیم:
آیا می توانم هایپرلیکویید Hyperliquid را برای کسب پاداش استیک کنم؟
بله، شما می توانید به صورت بومی رمزارز هایپرلیکویید را استیک کنید. در اینجا خلاصه‌ای از فرآیند سهامداری برای توکن اصلی و رمزارز هایپرلیکویید HYPE آمده است:
کاربران می‌توانند ارز هایپرلیکویید HYPE را در شبکه اصلی هایپرلیکویید Hyperliquid با واگذاری آنها به اعتبارسنجی‌ها، استیک کنند.حداقل 10000 توکن HYPE مورد نیاز است که توسط اعتبار سنجی ها به اشتراک گذاشته شود، و کاربران می توانند بر اساس معیارهایی مانند زمان آپدیت و کمیسیون، از میان اعتبار سنجی های موجود انتخاب کنند. سیستم شرط بندی طبقه بندی شده است و بر اساس مقدار شرط بندی، مزایای مختلفی را ارائه می دهد.
جوایز و مزایا برای استیکرها عبارتند از:
- معامله گرانی که در هایپرلیکویید HYPE سهام دارند، تخفیف های کارمزد معاملاتی را دریافت می کنند که بین 5 تا 40 درصد است.
- اعتبار دهندگان می توانند با دریافت پورسانت هایی با سقف 1٪ از مبلغ شرط بندی درآمد اضافی کسب کنند.
- بخشی از کارمزد معاملات روزانه، حدود 1.5 میلیون دلار، برای پاداش دادن به سهامداران و تامین امنیت شبکه استفاده می شود.
- تحولات آینده ممکن است فرآیند سهامداری را بهبود بخشد، که به طور بالقوه شامل توزیع پاداش های اضافی و مزایای معاملاتی است.
به طور کلی، قرار دادن ارز دیجیتال هایپرلیکویید HYPE در شبکه Hyperliquid نه تنها به امنیت شبکه کمک می‌کند، بلکه مشوق‌های مالی مانند کاهش هزینه‌های معاملات و بازده احتمالی از کمیسیون اعتبارسنجی را نیز فراهم می‌کند.
آیا Hyperliquid هک یا سوء استفاده قرار گرفته است؟
در ماه‌های اخیر، هایپرلیکویید Hyperliquid با مشکلات مهمی مواجه شده است:
26 مارس 2025، پروژه هایپرلیکویید با بحران نقدینگی مواجه شد: این پلتفرم پس از یک حادثه دستکاری بازار که شامل میم کوین JELLYJELLY بود، یک بحران نقدینگی شدید را تجربه کرد. یک معامله گر توانست 430 میلیون توکن را کوتاه کند و بازار را دستکاری کند و در نتیجه Hyperliquid موقعیت های فروش را تصاحب کند. این منجر به خروج خالص قابل توجه 140 میلیون دلار USDC در عرض سه ساعت شد. اگرچه هیچ ضرر مستقیمی وجود نداشت، اما به دلیل آسیب‌پذیری‌هایی که در مکانیسم‌های قیمت‌گذاری اوراکل و بیمه وجود داشت، این اتفاق اعتماد کاربران را به‌طور قابل‌توجهی تحت تأثیر قرار داد.
دسامبر 2024، شبکه هایپرلیکویید به دنبال نگرانی در مورد تهدیدات فعال بالقوه از سوی هکرهای کره شمالی که ظاهراً در این پلتفرم فعال بودند، شاهد خروج خالص 250 میلیون دلاری بود. اگرچه هیچ سوء استفاده مستقیمی صورت نگرفت، هایپرلیکویید علی‌رغم این خروجی ارز، به کاربران این اطمینان را داد که وجوه امن باقی مانده و هیچ آسیبی اتفاق نیافتاده است. این حوادث منعکس کننده چالش های امنیتی و بررسی بیشتر آسیب پذیری های زیرساخت پلت فرم بود.
به طور کلی، ارز دیجیتال هایپرلیکویید Hyperliquid حوادثی داشته است که شامل تأثیرات قابل توجهی بر جریان پول، عمدتاً مربوط به دستکاری بازار و نگرانی های تهدید خارجی است. با این حال، هیچ هک مستقیمی که در آن منابع مالی به دلیل سوء استفاده از پروتکل از بین رفته است، گزارش نشده است.
جمع بندی
بطور کلی، رمز ارز هایپرلیکویید Hyperliquid یک بلاک چین لایه 1 است که برای پشتیبانی از برنامه های مالی درون زنجیره ای ساخته شده است، با استفاده از اجماع HyperBFT جهت سفارشی سازی زمانبندی بلوک های استفاده می کند. کاربرد اصلی آن، در صرافی های غیر متمرکز DEX، یک مبادله دائمی غیرمتمرکز با دفترچه سفارشات زنجیره ای است. این شبکه همچنین HyperCore را در خود جای داده است که حاشیه و وضعیت موتور منطبق را به طور کامل روی زنجیره مدیریت می کند. معماری HyperCore اجرای قطعی و مقیاس‌پذیری را در اولویت قرار می‌دهد و عملکرد بازده بالا را برای عملیات‌های مالی پیچیده تنظیم می‌کند.
به طور خلاصه، پروژه هایپرلیکویید Hyperliquid قصد دارد با ارائه یک پلت فرم با کارایی بالا، مقرون به صرفه و شفاف برای معاملات دائمی آتی، فضای DeFi را متحول کند. ترکیب منحصربه‌فرد آن از یک بلاک چین سفارشی لایه یک، هزینه‌های گس (gas) صفر و یک پایگاه داده سفارش کاملاً زنجیره‌ای، آن را به عنوان یک بازیکن امیدوارکننده در اکوسیستم بلاک چین و ارزهای دیجیتال معرفی می‌کند.
نکته قابل توجه هر سرمایه گذار این است که مانند هر سرمایه گذاری در فضای کریپتو و ارزهای دیجیتال، افراد باید تحقیقات کاملی را برای درک خطرات و پتانسیل رشد یک پلت فرم ارزدیجیتال انجام دهند.
جهت کسب اطلاعات بیشتر در خصوص فاندامنتال و تکنیکال رمزارز هایپرلیکویید Hyperliquid می توانید به وب سایت رسمی این ارز در سایت کوین مارکت کپ مراجعه کنید. همچنین جهت کسب اطلاعات بیشتر درباره این ارز منابع زیر را مطالعه کنید.
https://messari.io/project/hyperliquid
